日本邁向虛擬貨幣大國之路

日本邁向虛擬貨幣大國之路
Photo Credit: 達志影像
我們想讓你知道的是

儘管比特幣交易所Mt.Gox3年前在日本宣告破產,但近來虛擬貨幣價格持續走高,政府又推動支付合法化,日本投資人對虛擬貨幣仍然趨之若鶩。

唸給你聽
powered by Cyberon

文:孫蓉萍|財訊雙週刊 第542期

「我以前玩股票和外匯金保證交易,現在主要操作虛擬貨幣,在日本和其他國家總共大概有十個戶頭;本金一千萬日圓,靠虛擬貨幣增殖到三億日圓以上。」

「投資網站上面說,投資虛擬貨幣,到期就能賺八成,所以我投資了260萬日圓,結果到期以後錢沒入帳,打電話也聯絡不上對方。」

2017年被稱為日本的「虛擬貨幣元年」,一些網友在推特等媒體上分享投資比特幣大賺的心得,讓許多人非常心動,躍躍欲試。不過,也有人陳述慘痛經驗。根據日本的國民生活中心統計,2014年度為了投資虛擬貨幣相關問題而諮詢的案件只有194件,其後逐年倍增,2017年度勢必會超過1,000件。

虛擬貨幣熱 諮詢案件激增

去年為止,全球比特幣交易中,近九成是人民幣,但今年初開始,日圓取代人民幣,交易佔比超過一半。主因是今年4月,日本政府實施《資金結算法》修正案,對虛擬貨幣明確定義為交易合法化,並對完成註冊審查的交易所發給執照,為投資人先初步把關。11月1日為止,日本政府共發出11家虛擬貨幣交易所執照,另有19家還在審查中。在政府的推波助瀾下,儘管金融廳再三呼籲,虛擬貨幣不是國家保證價值的「法定貨幣」,而是在網路上交換的電子資料,習慣操作股票和外匯保證金交易(FX)等震盪劇烈商品的日本投資人,仍紛紛把目標轉移到比特幣上。

比特幣的創始人是中本聰,雖然不確定這是不是真名、也不一定真的是日本人,但日本的確很早就開始發展比特幣。不過比特幣原本的形象相當負面,因為2014年,總部位於東京的比特幣交易所Mt.Gox,保有的85萬枚比特幣全數消失,並宣告破產,讓比特幣沉寂了一陣子。

日本政府記取這個教訓,加上2015年G7高峰會中,各國領袖為避免虛擬貨幣用於洗錢等犯罪行為,達成管制協議,日本政府之後修訂了關於支付、防止犯罪等相關法案,監管虛擬貨幣的交易,才又讓虛擬貨幣的交易量再度回升。其中最主要的比特幣,11月一度漲破80萬日圓,是去年底的七倍以上,創歷史新高;總市值則突破13兆日圓,比軟體銀行還高。

日本領有執照的虛擬貨幣交易所中,最大的是bitFlyer,今年年初的帳戶數約是40萬個,現在已經倍增為80萬個以上;一個月的交易量大約是兩兆日圓。該交易所代表董事加納裕三指出,投資人的年齡層以20到50歲為主,而且男性佔了八成,交易時間則多半在下班後的晚上八點到半夜一點、以及星期六、日。

青年為主力 男性佔八成

虛擬貨幣常常被當作可以增值的商品,其實它的結算功能在日本也逐漸普及。目前日本約有一萬家店都可以用比特幣結帳。以前因應的店家主要是餐飲業,現在逐漸擴大到百貨、旅遊、家電量販店、醫療診所、甚至律師事務所等不同行業。

例如日本大型家電量販店BicCamera,今年四月開始和bitFlyer交易所合作,在部分店鋪展開比特幣支付的實驗,七月下旬開始擴大到所有店鋪(39家),旗下的小島等部分商店也適用。該公司設定的比特幣使用上限為十萬日圓,原本瞄準的是外國觀光客,網站上也用中文告知消費者比特幣可在「BicCamera各店鋪用於結算」,不過目前使用者多半是日本人,而且以中年男性居多。由於消費者認為這是「業外收入」,投資比特幣的獲利拿來消費,出手會比較闊綽。

虛擬貨幣熱也帶動了相關企業的業績,例如在東京證交所第二類股上市的Remixpoint公司,主要業務向來是中古車檢定和節能相關諮詢服務,但因為子公司日本BITPoint公司經營交易所「BITPoint」,現在已經被當作是虛擬貨幣概念股,股價也因此大漲,今年初的低點落在1月4日的144日圓,之後一路走高。6月19日一度出現1,820日圓的高價,11月10日收806日圓。

商業銀行則競相發行數位貨幣,三菱UFJ金融集團要發行MUFJ幣;瑞穗金融集團則預定在2020年東京奧運前發行數位貨幣J幣,期待創造十兆日圓的經濟效益。日本是全球數一數二的現金大國,現金佔名目GDP(國內生產總值)的比率將近兩成,是美國的兩倍,更遠高於瑞典的1%左右。對銀行來說,數位貨幣普及後,就能大幅減少自動櫃員機的設置數量,降低管理現金的各項成本。

投資所得 稅率大不同

日圓是日本的法定貨幣,有「用於結算的權利」和「強制通用力」,也就是說,以日圓支付時,對方不得拒絕收受。日圓和比特幣等虛擬貨幣最大的不同,就在於「強制通用力」的有無,短期內法定貨幣的地位不會動搖。此外,虛擬貨幣現在的價值波動幅度太大,例如在BicCamera使用,排隊等待結帳時,價值可能就差了一成。由於能夠使用的地方不夠多,目前這些貨幣的投資色彩還是比較濃厚。

只是日本對比特幣投資所得的課稅,比股票和FX(外匯)嚴格。日本國稅廳將比特幣的獲利列為「雜項所得」,而「雜項所得」適用累進課稅,所得稅率從5到45%分成七個級距,如果投資一千萬日圓的比特幣上漲到一億日圓,獲利九千萬日圓,就要繳45%的稅。相較於FX一律20.31%稅率,繳的稅可能較多。在各國中,日本對虛擬貨幣的態度較正面積極,未來政府的動作和後續影響,各國也正密切注意。

本文經財訊授權刊登,原文發表於此

責任編輯:翁世航
核稿編輯:彭振宣